《關(guān)于推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》出臺一周以來，銀行及理財子公司正摩拳擦掌，在做好個人養(yǎng)老金賬戶管理、豐富個人養(yǎng)老金投資標(biāo)的、創(chuàng)新老年人金融服務(wù)等方面做足準(zhǔn)備。
4月27日，記者了解到，不少銀行已經(jīng)提前布局。興業(yè)銀行曾透露，其個人養(yǎng)老金賬戶相關(guān)業(yè)務(wù)準(zhǔn)備已基本完成。
資深金融監(jiān)管政策專家周毅欽就此分析稱，商業(yè)銀行的先發(fā)優(yōu)勢將非常明顯，相當(dāng)于再次鞏固了銀行賬戶體系在國民經(jīng)濟中的核心地位和不可動搖的基礎(chǔ)設(shè)施角色。
個人養(yǎng)老金資金賬戶開戶最大受益機構(gòu)
4月21日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》(下稱“《意見》”)，對個人養(yǎng)老金的參加范圍、制度模式、繳費水平、稅收政策等均進(jìn)行具體規(guī)定。
4月25日，國新辦舉行國務(wù)院政策例行吹風(fēng)會，具體介紹《意見》情況。人社部養(yǎng)老保險司司長聶明雋表示，個人養(yǎng)老金開戶比較簡便。按照制度設(shè)計，參加個人養(yǎng)老金需要開設(shè)兩個賬戶：一個是在信息平臺建立個人養(yǎng)老金賬戶，用于信息記錄、查詢和服務(wù)等;另一個是在銀行開立或者指定的個人養(yǎng)老金資金賬戶，用于繳費、購買產(chǎn)品、歸集收益等。
這意味著個人養(yǎng)老金資金賬戶開戶，商業(yè)銀行將成為最大的受益機構(gòu)。
對此，不少銀行已經(jīng)提前進(jìn)行布局。例如，興業(yè)銀行曾透露，個人養(yǎng)老金賬戶相關(guān)業(yè)務(wù)準(zhǔn)備已基本完成。該行相關(guān)負(fù)責(zé)人曾提到，要做好賬戶準(zhǔn)備，賬戶管理是銀行的主要職責(zé)和優(yōu)勢所長。同時，要做好理財、儲蓄產(chǎn)品的創(chuàng)設(shè)發(fā)行工作。產(chǎn)品應(yīng)更加突出養(yǎng)老屬性，比如具備長期限、支持定投等特征。
上述負(fù)責(zé)人提到，政策落地后，客戶可通過興業(yè)銀行手機銀行、柜面等渠道開立個人養(yǎng)老金資金賬戶，持續(xù)轉(zhuǎn)入個人稅前收入的一部分，即可自主投資稅收遞延養(yǎng)老金融產(chǎn)品，獲取持續(xù)收益，達(dá)到退休年齡后就可以從賬戶一次性或分次領(lǐng)取個人養(yǎng)老金。
資深金融監(jiān)管政策專家周毅欽表示，商業(yè)銀行的先發(fā)優(yōu)勢將非常明顯，相當(dāng)于再次鞏固了銀行賬戶體系在國民經(jīng)濟中的核心地位和不可動搖的基礎(chǔ)設(shè)施角色。
在國務(wù)院政策例行吹風(fēng)會上，銀保監(jiān)會人身保險監(jiān)管部負(fù)責(zé)人王宏鶴提出，目前，銀保監(jiān)會正在研究制定相關(guān)配套政策，明確資金賬戶規(guī)則和相關(guān)產(chǎn)品管理要求。同時與人社部密切協(xié)作，抓緊推進(jìn)金融信息平臺與個人養(yǎng)老金信息管理服務(wù)平臺對接，實現(xiàn)金融產(chǎn)品與賬戶信息系統(tǒng)互聯(lián)互通以及相關(guān)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)在部門間實現(xiàn)共享。
“個人養(yǎng)老金賬戶鎖定到退休，目的是使個人投入的資金真正用于養(yǎng)老保障。”王宏鶴強調(diào)。
中國銀行深圳市分行大灣區(qū)金融研究院高級研究員曾圣鈞對等媒體記者表示，個人養(yǎng)老金為銀行創(chuàng)新老年人服務(wù)提供更廣闊的市場。養(yǎng)老金融與綠色金融、普惠金融都是未來我國銀行業(yè)重點支持的領(lǐng)域，銀行需要與保險、基金等金融機構(gòu)聯(lián)動開發(fā)更多適配的產(chǎn)品和服務(wù)。
銀行可獲得長期穩(wěn)定資金
《意見》明確，個人養(yǎng)老金資金賬戶資金可用于購買符合規(guī)定的銀行理財、儲蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險、公募基金等底層養(yǎng)老金融產(chǎn)品。
曾圣鈞對等媒體記者表示，個人養(yǎng)老金將養(yǎng)老目標(biāo)類的金融產(chǎn)品的供應(yīng)商拓展為所有金融機構(gòu)，這讓個人養(yǎng)老金的投資標(biāo)的更豐富，選擇空間更大。其中，特定養(yǎng)老儲蓄產(chǎn)品可以進(jìn)一步豐富養(yǎng)老金融產(chǎn)品的供給，滿足人民群眾多樣化的養(yǎng)老保險需求，銀行也可以獲得長期穩(wěn)定的資金。
“未來每年將有至少數(shù)萬億的沉淀資金。可以預(yù)見，不久的將來，各大商業(yè)銀行必將在這一藍(lán)海領(lǐng)域展開激烈乃至于殘酷的競爭，并將有利于那些財富管理領(lǐng)先的金融機構(gòu)或代銷機構(gòu)再次強化對客戶中長期財富的管理身份。”周毅欽提到。
與此同時，銀行理財作為傳統(tǒng)規(guī)模最大的資管產(chǎn)品，且投資風(fēng)格符合個人養(yǎng)老金投資要求，預(yù)計將成為個人養(yǎng)老金的主要配置領(lǐng)域之一。
目前，養(yǎng)老理財試點由最初的“四地四機構(gòu)”擴容至目前的“十地十機構(gòu)”，試點進(jìn)展順利，銀行理財已經(jīng)做好了承接個人養(yǎng)老金的準(zhǔn)備。
業(yè)內(nèi)預(yù)期，銀行理財有望迎來業(yè)務(wù)增量。對于銀行理財來說，個人養(yǎng)老金的投資范圍包括銀行理財產(chǎn)品，有望給銀行理財帶來穩(wěn)定的長期資金，對于銀行理財渠道的擴展和長期投資能力的培養(yǎng)有很大推動作用。
對此，多家銀行理財子公司表示，將抓住個人養(yǎng)老金發(fā)展市場機遇，繼續(xù)豐富養(yǎng)老理財產(chǎn)品線。
華夏理財投資研究部總經(jīng)理助理鄧文碩介紹：“資管新規(guī)出臺以來，銀行理財每年為投資者創(chuàng)造收益穩(wěn)定在1萬億元左右，良好的收益風(fēng)險匹配屬性更符合個人養(yǎng)老金投資需求。目前，華夏理財正在積極申請養(yǎng)老理財試點資質(zhì)，希望抓住個人養(yǎng)老金發(fā)展市場機遇，為投資者創(chuàng)造長期穩(wěn)健收益。”
光大理財相關(guān)負(fù)責(zé)人對等媒體記者表示，將圍繞投資者個人養(yǎng)老金投資需求，繼續(xù)豐富養(yǎng)老理財產(chǎn)品線。在封閉式產(chǎn)品和開放式產(chǎn)品兩條產(chǎn)品主線重點布局。
王宏鶴提到：“我們將鼓勵金融機構(gòu)推出更多有利于養(yǎng)老金穩(wěn)健增值的產(chǎn)品，探索通過長期投資、價值投資為參與人提供合理回報。同時，監(jiān)管部門將加強對個人養(yǎng)老金相關(guān)金融業(yè)務(wù)監(jiān)管，嚴(yán)厲打擊違規(guī)行為，切實維護消費者合法權(quán)益，確保國家惠民政策落到實處。”
實際上，銀行理財在中老年群體中的信任度較高，理財子公司在參與養(yǎng)老體系建設(shè)方面具有顯著優(yōu)勢。
曾圣鈞提出，銀行可以針對老年客群的需求特點改造線上手機銀行、APP等服務(wù)渠道的應(yīng)用功能，克服“數(shù)字鴻溝”的服務(wù)難點，適應(yīng)老年客群的使用習(xí)慣。在線下，銀行還可以打造“老年特色網(wǎng)點”等。
養(yǎng)老理財產(chǎn)品自2021年12月6日首批正式發(fā)售以來，市場良好反應(yīng)良好，截至今年2月9日，銀行養(yǎng)老理財已有8支試點產(chǎn)品順利發(fā)售，七萬多投資者認(rèn)購了207億元。
中信建投銀行團隊指出，整體來看，在養(yǎng)老需求旺盛和系列政策助力之下，未來我國第三支柱養(yǎng)老市場將呈現(xiàn)各類產(chǎn)品齊開花的狀況，養(yǎng)老理財產(chǎn)品、公募養(yǎng)老FOF、養(yǎng)老保險產(chǎn)品等各類產(chǎn)品將一同分割第三支柱養(yǎng)老市場，呈現(xiàn)各具優(yōu)勢、錯位競爭的市場格局，滿足不同投資者差異化的養(yǎng)老理財需求。
